Interpretation von Gold nach der "Multi Time Frame" Chaos Fractal Analyse

2-Wochen-Rückblick:
Die Wellenanalyse aus der vorletzten Woche traf wieder zu. Der Montag 26.3. machte den "schlechten" Freitag sofort wieder wett, oeffnete hoch und schloss noch besser. Dienstag war ein ruhiger Seitwaertstag, und am Mittwoch einen starken Anfang mit leichter Preisschwaeche, die sich dann am Donnerstag stark nach unten fortsetzte. Am Donnerstag eine heftige Preisaktivität nach unten auf bis zu 655!, die dann am Freitag nach oben in einen positiven Wochenschluss bei 664 fuehrte.

Der frühere Widerstand bei 655 wurde einmal mehr zur Unterstützungslinie. Die dann am Montag, den 2. April nochmal getestet wurde, und jetzt zur alles entscheidenden Unterstützungslinie geworden ist. Dienstag Konsolidierung um die 665 und endlich am Mittwoch Ausbruch nach oben ueber die 670, was am Donnerstag stark gehalten wurde. Trotzdem hinterlässt die Aktivität des Marktes der letzten zwei Wochen immer noch, oder schon wieder einen schalen Geschmack.

Dieses Preisverhalten von Gold ist weiterhin (nur) noch vorsichtig bullisch zu bewerten. Das langfristige bullische Bild von Gold bleibt vorerst weiterhin intakt, solange wir das Tief der letzten 2 Wochen bei 655 US$ nicht unterschreiten. Neuer und alter "Protective Sell Stopp" liegt bei jetzt ca. 654,50 US$ je Unze Gold. Wenn der unterschritten wird sollte über eine Reduktion der Exposition, auf nur 50% oder sogar nur 30% der momentanen Position nachgedacht werden.



Wir befinden uns somit weiter wahrscheinlich in der Monatswelle 3 aufwärts, mit Maximal Preiszielen von 740 oder 830 oder eventuell 1.100 US$ oder mehr je Feinunze Gold. Innerhalb dieser Monatswelle 3 befinden wir uns in der Wochenwelle 5 nach oben, vorausgesetzt der Goldpreis unterschreitet nicht das Tief der letzten Woche bei jetzt 655. Diese Wochenwelle 5 nach oben hat bzw. hatte als Preiswiderstände bzw. Preisziele die 690 und die 740 US$. Eventuell noch die 835 US$.

Danach wird eine länger andauerende Monatswelle 4 beginnen, mit dem Preisbereich zwischen 740 oder 840 oben und 560 US$ nach unten. Diese Monatswelle 4 könnte bis weit ins Jahr 2008, und sogar bis Anfang 2009 hineinreichen, und sehr volatile Preisschwünge haben. Um die aktuelle Situation genauer zu analysieren, müssen wir uns den Tageschart mit Ergänzung des Stundencharts anschauen.Es kann naemlich sein, das Gold bereits in der Monatswelle 4 ist, und jederzeit mit einem starken Abwaertsschub zu rechnen ist.



Wie aus dem Wochenchart zu sehen ist, darf es von hier aus nur noch weiter nach oben gehen, um die Welle 5 nach oben zu bestätigen. Das ist bis jetzt exakt geschehen, und die Vorhersage ist 100% richtig. Bei einem Durchbruch unter 655 US$ und erst recht unter 635 US$ ist das Gold bereits in einer weitaus größeren Monatswelle 4 mit einem Preisziel bis 560 / 540 US$ nach unten. Dieser langfristige Ausblick muss natürlich immer der aktuellen Wellenentwicklung angepasst werden.

Wann wissen wir, das eine Goldposition wesentlich verkleinert werden müsste um bei wesentlich tieferen Preisen zurückkaufen zu können?

• Bei einem Unterschreiten von jetzt neu 655 US$ (verkleinern)
• und bei einem Unterschreiten von JETZT neu 645 US$ komplett raus aus der Position.

Der Chaos System Momentum Indikator hat auf dem Wochenchart die leichte Drehung nach oben bestaetigt und hat den Negativbereich verlassen und am 5. April zum ersten Mal seit 5 Wochen positiv geschlossen und wenn der Preis diese Woche nicht nochmal die 655 US$ durchbricht, dann kennt der Markt weiterhin nur noch eine Richtung, nämlich nach oben. Denn mit einem Preis von 674 US$ hat der Markt gut und stark geschlossen, was jetzt als stark bullisch zu werten ist.

Der Wochenchart formte eine "long white candle" mit einem "close high", was seinerseits ein starkes bullisch Verhalten ist. Nach drei relativ "langbeinigen Doji" auf dem Wochenchart auch sehr bullisch. D.h. die 100% Position in Gold (oder auch Silber) von vor drei Wochen ist gut etabliert und gut geschuetzt mit dem protektiven Verkaufsstop bei 655 und / oder 645 US$.

Die starke Doppel Doji Topformation mit einem umsatzstarken Doji am Donnerstag mit dem gleichen "Runterhock Effekt" wie am Mittwoch vor 10 Tagen. Das wird sich zum Fraktalwiderstand entwickeln, wenn der Montag schwach bleibt, und Gold nicht die Spitze vom Donnerstag überschreitet.



Die Bullisch-Wellenanalyse stimmt jetzt mit größerer Sicherheit, ich bleibe bei der Ansicht, dass die Impulswelle nach oben von Anfang Oktober 2006 bis Anfang Dezember 2006 die Tageswelle 1 nach oben ist, gefolgt von einer scharfen A-B-C Formation als Tageswelle 2 nach unten mit einem Tief Anfang Januar 07 bei 608 US$. Die danach folgende Impulswelle nach oben ist die Tageswelle 3 nach oben mit den Preiszielen 691 US$ (bereits erreicht) und 741 US$ (relativ wahrscheinlich). Eventuell noch 824 US$ als Maximalziel. Innerhalb dieser Tageswelle 3 nach oben sehen wir auf beiden Zeitrahmen die scharfe ABC Korrektur nach unten, die ich in diesem Zusammenhang die Korrekturwelle 2 nach unten nenne, die ein Preistief von 636 US$ hatte.

Wellen der Kategorie 2 können sehr gewaltig nach unten ziehen, ähnlich der Tageswelle 2 Anfang Januar 2007. Obwohl dies innerhalb einer Tageswelle 3 nach oben, noch dazu mit Synergismus in 2 Zeiträumen, ungewöhnlich ist. Was aber auch eine Wochenwelle 5 nach oben bestätigt.

Was ist das besondere an der Chart und Preisentwicklung der letzten beiden Wochen:

Das starke Fraktal mit dem Top bei 670 ist endlich nach oben durchbrochen worden und der Beginn der Stundenwelle 3 hat sich um eine Woche nach hinten verschoben, aber jetzt hat sie endlich angefangen. Die Preispunkte die nach unten nicht mehr durchbrochen werden duerfen sind:

662 / 655 ! (wichtig) / 645 und natürlich nie die 635 US$! Das Gold ein hat ein weiteres Kaufsignal am Mittwoch bei 671 US$ generiert, was dazu führt, daß ich meine bullische Haltung weiterhin behalte, aber nur zu weiteren kleineren Nachkaeufen zu einer bestehenden Position gleich am Ostermontag (USA) bzw. Dienstag rate.

Wir haben eine Verstaerkung der Wende nach oben. D.h. die seltene Fraktalsituation, die der Goldmarkt nur 3-4 mal im Jahr hat, ist bestaetigt.

Das heißt aber auch: Diese positive Wellenanalyse ist nicht mehr gültig, wenn der Goldpreis es in den nächsten 3 Tagen nicht schafft, über das Hoch der letzten Woche zu gehen und die 675 US$ zu überschreiten. Noch schlimmer: Wenn der Preis unter 655 US$ fällt, dann wäre es ein mittelfristig sehr schweres Verkaufssignal, welches auch die Wellenanalyse komplett neu konfiguriert. D.h.: Der Goldmarkt befindet sich in der nächsten Woche in der weiter bestaetigenden Phase - daher weniger Nervosität, aber weiterhin meine auf Kapitalerhaltung konzentrierte Vorsicht.


Ich bleibe aber weiterhin bei dem positiven Szenario solange folgendes passiert:

Fortsetzung der Preisbewegung in den nächsten 3 Tagen über 675,das wäre die verspätet fortgesetzte Stundenwelle 3 nach oben, mit den Preiszielen: 690 US$ (x1.0), 712 US$ (x1.62) und 745 US$ (x.2.62). Was fällt auf?

Richtig, eine Dreifach-Überlappung des Preisziels der Stundenwelle 3 (745) mit dem Preisziel der Tageswelle 3 bei 741 US$! Und das Preisziel der Wochenwelle 5 ist die 740 US$. Daher sind dort dann heftige Gewinnmitnahmen möglich, und ein Anstieg über 740/744 US$ relativ unwahrscheinlich ist, was aber abzuwarten wäre und entsprechende Signale kommen werden!! Mittlere Gewinnmitnahmen waeren da sinnvoll, wer da nicht einen Teil seiner Position verkauft ist selbst schuld!

Auf dem Stundenchart sieht man eindeutig die gleichmaessige A-B-C Korrekturwelle zur Seite als Stundenwelle 2, und der stattgefundene Ausbruch ist bereits stark genug, die Einleitung einer Stundenwelle 3 nach oben zu bestaetigen. Die ist die Fortsetzung der Stundenwelle 3 nach oben ist sehr wahrscheinlich. Die folgende Preisentwicklung in den nächsten 2 Tagen sollte dies klar zeigen.



Vorausschau: Am Montag bzw. Dinstag sehr kurze Konsolidierung zwischen 671 und 676, und danach Montags, spätestens Dienstag weiterer Schub nach oben, über die 676, auf die 690 und 712 bzw. 745 zu. Dieser Schub hat diese Woche zu erfolgen, sonst ist eine komplett neue Analyse mit einer abwartenden Haltung nötig. Wenn der Preis am Montag oder Dienstag nach unten die 655 durchbricht, wäre das ein klares Verkaufssignal mit einer Verringerung der Exposition auf ca. 20-30 % des Kapitals. Des weiteren erfordert dann diese Preisentwicklung eine abwartende Haltung, um zu sehen ob der Markt dann die 635 /600 hält - was dann sehr fraglich wäre.

Also: Wer noch nicht genügend oder noch nicht komplett investiert ist, koennte hier etwas dazukaufen, hier ist ein mittleresPreisrisiko und bestehende Positionen sollten 50:50 mit einem striktem Sellstop von 655 US$ und einem weiteren bei 645 US$ schützen. Auf jeden Fall nicht mehr ganz neu einsteigen.


© Michelangelo Laurano
www.ml-agentur.de (08.04.2007)