Brandon Green: Gold & Silber - Glänzende Einblicke Investitionen, Nachfrage und Marktpotenzial
05.08.2024
Silber und Gold haben eine wilde Fahrt hinter sich, und sie wird so schnell nicht aufhören. Erfahren Sie, warum diese glänzenden Metalle zu den Favoriten der Anleger gehören.Silber und Gold als Inflationsabsicherung
Silber wird von Anlegern seit langem wegen seiner Fähigkeit zum Schutz vor Inflation geschätzt, und auch Gold spielt eine ähnliche Rolle. In Zeiten steigender Preise haben sich beide Metalle als eine der besten Anlagen erwiesen, die man halten kann. Betrachtet man die historischen Daten von den 1970er Jahren bis zum Juni 2024, so hat Silber in Jahren, in denen die US-Verbraucherpreisinflation mindestens 3% betrug, durchschnittlich mehr als 17% zugelegt.
Dies ist deutlich höher als der durchschnittliche Anstieg des Goldpreises, der bei etwa 14,2% lag, und deutlich höher als die durchschnittliche Inflationsrate selbst, die 5,7% betrug. Dies macht sowohl Silber als auch Gold zu mächtigen Instrumenten für den Erhalt der Kaufkraft in einem inflationären Umfeld.
Der Grund, warum Silber in Zeiten hoher Inflation so gut abschneidet, liegt in seiner Doppelrolle als Edelmetall und Industriemetall. Diese Doppelfunktion bedeutet, dass die Nachfrage nach Silber auch bei hoher Inflation stark bleibt. Industrielle Anwendungen, wie z. B. in der Elektronik und Solarenergie, treiben die Nachfrage nach Silber weiter an und stützen seinen Preis.
Gold hat zwar nicht dieselbe industrielle Nachfrage, profitiert aber von seinem Status als sicherer Hafen, der in Zeiten wirtschaftlicher Unsicherheit und Inflation Investoren anzieht. Angesichts der Wahrscheinlichkeit einer überdurchschnittlich hohen Inflation in den kommenden zehn Jahren könnte jetzt ein guter Zeitpunkt sein, um Silber und Gold in Ihr Anlageportfolio aufzunehmen. Ihre Erfolgsbilanz lässt vermuten, dass sie eine wirksame Absicherung gegen steigende Preise sein könnten.
Die industrielle Nachfrage steigt rapide
Silber ist nicht nur ein glänzendes Metall, sondern auch ein wichtiger Bestandteil in verschiedenen Industriezweigen. Jüngste Trends zeigen, dass die industrielle Nachfrage nach Silber weiter steigen wird. Silber wird in einer Vielzahl von Branchen verwendet. Es spielt eine entscheidende Rolle in der Elektronik, der Medizin, der Wasseraufbereitung und sogar bei der Herstellung von Autos.
Eine der am schnellsten wachsenden Verwendungen von Silber ist die Photovoltaikindustrie, die Solarzellen herstellt. Im Jahr 2015 wurden in der Photovoltaikbranche etwas mehr als 50 Millionen Unzen Silber verbraucht. Bis 2023 wird diese Menge auf 194 Millionen Unzen ansteigen, was auf den weltweiten Trend zu erneuerbaren Energien zurückzuführen ist.
Es wird erwartet, dass die Nachfrage nach Silber für Solarpaneele im Jahr 2024 noch stärker ansteigen wird und möglicherweise 232 Millionen Unzen erreicht. Dies entspricht einem Anstieg von fast 300% gegenüber 2015. Die zunehmende Konzentration auf erneuerbare Energien bedeutet, dass die Nachfrage nach Silber in diesem Sektor wahrscheinlich in nächster Zeit nicht zurückgehen wird. Während die Nachfrage steigt, ist die Silberproduktion rückläufig.
Seit dem Höchststand im Jahr 2016 ist die weltweite Silberproduktion um 8% von fast 900 Millionen Unzen auf 831 Millionen Unzen bis Ende 2023 gesunken. Dieses Ungleichgewicht zwischen Angebot und Nachfrage wird die Silberpreise wahrscheinlich auch in Zukunft hoch halten.
Bullenmarktpotenzial für Silber und Gold
Silber hat sich in der Vergangenheit in Bullenmärkten besser entwickelt als Gold, was es zu einer attraktiven Option für Anleger macht, die auf der Suche nach hohen Renditen sind. Betrachtet man die fünf größten Edelmetall-Bullenmärkte der letzten fünf Jahrzehnte, so hat Silber durchweg besser abgeschnitten als Gold. Während des Bullenmarktes von Juni 1973 bis Dezember 1979 stieg der Goldpreis beispielsweise um 325%, während der Silberpreis um 1.108% in die Höhe schoss. Im Durchschnitt hat Silber in diesen Bullenmärkten eine Rendite von fast 400% erzielt, verglichen mit 114% bei Gold.
Seit März 2020 ist der Silberpreis um 111% gestiegen, während der Goldpreis um 45% zurückging. Diese Outperformance deutet darauf hin, dass Silber immer noch ein erhebliches Wachstumspotenzial hat. Wenn sich der aktuelle Trend fortsetzt, könnte Silber in den kommenden Jahren noch höhere Renditen erzielen. Das Gold-Silber-Verhältnis (GSV) ist ein weiterer Indikator, der darauf hinweist, dass Silber unterbewertet ist.
Im Juni 2024 lag das GSV bei 75, was deutlich über dem langfristigen Durchschnitt von knapp unter 60 liegt. Historisch gesehen deutet ein hohes GSV darauf hin, dass Silber im Vergleich zu Gold billig ist, was das Potenzial für eine erhebliche Outperformance von Silber in der Zukunft nahelegt.
Da haben Sie es also. Silber glänzt heller denn je, während Gold seinen Glanz beibehält. Der Markt wird durch eine Mischung aus Zentralbankkäufen, spekulativem Handel und einer einzigartigen Marktdynamik angetrieben. Ob Sie nun ein erfahrener Anleger sind oder gerade erst anfangen, halten Sie die Augen offen - der Gold- und Silberrausch ist noch lange nicht vorbei.
© Brandon Green
Der Artikel wurde am 1. August 2024 auf www.gold-eagle.com veröffentlicht und exklusiv für GoldSeiten übersetzt.