Gold seitwärts, Japans BIP sinkt im Septemberquartal um 2,9 %
08.12.2023 | Martin Siegel
Der Goldpreis gibt im gestrigen New Yorker Handel von 2.033 auf 2.028 $/oz nach. Heute Morgen entwickelt sich der Goldpreis im Handel in Shanghai und Hongkong seitwärts und notiert aktuell mit 2.029 $/oz auf dem Vortagesniveau. Die Goldminenaktien geben weltweit leicht nach.Von der Weltfinanzkrise zum Crack-up-Boom (Katastrophenhausse)
Japans BIP sinkt im Septemberquartal um 2,9 %.
Kommentar: In Japan kann die Zentralbank den Leitzins nicht senken, weil er seit 2016 bis -0,1 % liegt.
Die Edelmetallmärkte
Auf Eurobasis entwickelt sich der Goldpreis bei einem unveränderten Dollar seitwärts (aktueller Preis 60.507 Euro/kg, Vortag 60.527 Euro/kg). Am 27.07.20 hat der Goldpreis nach einer langjährigen Aufwärtsbewegung das Ziel-Preisband zwischen 1.700 und 1.900 $/oz überschritten.
Wegen der unkontrollierten Staats- und Unternehmensfinanzierung durch die Zentralbanken im Schatten der Corona-Krise haben wir das Kursziel für den Goldpreis auf 2.300 $/oz bis 2.500 $/oz angehoben und empfehlen, wegen fehlender Anlagealternativen voll in Gold, Silber und in Edelmetallaktien investiert zu bleiben. In der kommenden Inflationsphase (Crack-up-Boom, Beschreibung in der Zeitschrift "Smart-Investor", Ausgabe April 2009 (www.smartinvestor.de) wird der Zielkurs des Goldpreises deutlich angehoben werden müssen.
Silber gibt leicht nach (aktueller Preis 23,80 $/oz, Vortag 23,84 $/oz). Platin erholt sich (aktueller Preis 915 $/oz, Vortag 892 $/oz). Palladium zieht an (aktueller Preis 964 $/oz, Vortag 936 $/oz). Die Basismetalle befestigen sich um etwa 0,5 %. Der Ölpreis steigt (aktueller Preis 75,44 $/barrel, Vortag 74,98 $/barrel).
Der MSCI-Goldminenindex verliert 1,0 % auf 427,18 $. Der MSCI-Silberminenindex verliert 0,6 % auf 381,49 $. Bei den Standardaktien gibt B2 Gold 2,1 % nach. Franco-Nevada befestigt sich um 0,5 %. Bei den kleineren Werten fallen Gold Resource 7,4 %, Chesapeake 6,0 % und Osisko Mining 5,4 %. Monument verbessern sich 3,5 % und McEwen 3,3 %. Bei den Silberwerten fallen Bear Creek 4,6 %, Santacruz 4,2 % und Sierra 4,1 %. Metallic kann 3,0 % zulegen.
Die südafrikanischen Werte entwickeln sich im New Yorker Handel uneinheitlich. Bei den Platinwerten ziehen Impala 6,2 % und Sibanye 2,6 % an. Anglogold fallen 3,6 % und DRD 3,5 %.
Die australischen Werte entwickeln sich heute Morgen etwas leichter. Bei den Produzenten fallen Pantoro 5,9 %, Calidus 5,4 % und Aurelia 4,6 %. Westgold befestigt sich 2,8 %. Bei den Explorationswerten verliert Emmerson 5,1 %. Bei den Metallwerten ziehen Image 7,9 % und Mt Gibson 3,8 % an.
Stabilitas Fonds
Der Stabilitas Pacific Gold+Metals Fonds (A0ML6U) verbessert sich um 0,7 % auf 174,58 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Image (+7,9 %) und Westgold (+2,8 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Aurelia (-4,6 %), Sovereign (-3,5 %), St Barbara (-2,5 %) und Aris (-2,5 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum MSCI-Goldminenindex nachgeben.
In der Monatsauswertung zum 30.11.23 verbessert sich der Fonds um 8,8 % auf 173,86 Euro und entwickelt sich damit etwas besser als der MSCI-Goldminenindex (+7,9 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Gewinn von 1,4 % (MSCI-Goldminenindex +7,0 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 64,3 % vom MSCI-Goldminenindex (+44,8 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne von 114,5 auf 124,1 Mio Euro.
- Gewinn im Jahr 2018: 0,6 %
- Gewinn im Jahr 2019: 55,7 %
- Gewinn im Jahr 2020: 12,1 %
- Verlust im Jahr 2021: 2,2 %
- Verlust im Jahr 2022: 8,2 %
- Gewinn im Jahr 2023: 1,4 %
Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
Der Stabilitas Silber & Weissmetalle Fonds (A0KFA1) verbessert sich um 0,2 % auf 38,67 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Impala (+6,2 %) und Westgold (+2,8 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Bear Creek (-4,6 %), Aurelia (-4,6 %) und Santacruz (-4,2 %). Der Fonds dürfte heute parallel zum MSCI-Silberminenindex nachgeben.
In der Monatsauswertung zum 30.11.23 verbessert sich der Fonds um 7,7 % auf 38,81 Euro und entwickelt sich damit schlechter als der MSCI-Silberminenindex (+13,7 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 11,3 % (MSCI-Silberminenindex -5,1 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 44,2 % vom Vergleichsindex (+12,1 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich parallel zu den Kursgewinnen von 123,0 auf 136,1 Mio Euro.
- Verlust im Jahr 2018: 9,2 %
- Gewinn im Jahr 2019: 81,2 %
- Gewinn im Jahr 2020: 19,6 %
- Verlust im Jahr 2021: 12,2 %
- Verlust im Jahr 2022: 10,7 %
- Verlust im Jahr 2023: 11,3 %
Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
Die Beratung des Stabilitas Gold+Resourcen Fonds (A0F6BP) wurde zum 01.03.2019 auf die Firma Baker Steel übertragen. Der Fonds wird jetzt von Baker Steel unter dem neuen Namen BAKERSTEEL GLOBAL FUNDS SICAV - Electrum Fund A2 geführt. Die Kooperation mit dem Fondshaus Baker Steel führte seit der Übertragung des Fonds zu einem beschleunigten Wachstum des Fonds und das Fondsvolumen wurde auf über 300 Mio Euro gesteigert. Das Anlageziel, die Anlagephilosophie und die generelle Portfoliostruktur bleiben unverändert. Die Stabilitas GmbH wird im Anlageausschuss vertreten bleiben. Die Kurse des Fonds werden weiterhin auf der Homepage veröffentlicht.
Der Stabilitas Gold+Resourcen Special Situations Fonds (A0MV8V) verbessert sich um 0,8 % auf 44,46 Euro. Die besten Fondswerte sind heute Mt Gibson (+3,8 %) und Mineral Resources (+2,9 %). Belastet wird der Fonds durch die Kursrückgänge der Matador (-33,9 %), Aurelia (-4,6 %) und Odyssey (-3,7 %). Der Fonds dürfte heute weniger als der MSCI-Goldminenindex nachgeben.
In der Monatsauswertung zum 30.11.23 verbessert sich der Fonds um 7,4 % auf 44,55 Euro und entwickelt sich parallel zum MSCI-Goldminenindex (+7,9 %). Seit dem Jahresbeginn verzeichnet der Fonds einen Verlust von 15,3 % (Vergleichsindex +7,0 %). Über die letzten 5 Jahre setzt sich der Fonds mit einem Gewinn von 80,4 % vom MSCI-Goldminenindex (+44,8 %) ab. Das Fondsvolumen erhöht sich durch die Kursgewinne und Zuflüsse von 13,9 auf 16,2 Mio Euro.
- Gewinn im Jahr 2018: 17,7 %
- Gewinn im Jahr 2019: 36,2 %
- Gewinn im Jahr 2020: 40,2 %
- Gewinn im Jahr 2021: 8,5 %
- Verlust im Jahr 2022: 14,6 %
- Verlust im Jahr 2023: 15,3 %
Hinweis: Wertentwicklungen der Vergangenheit sind kein Indikator für zukünftige Ergebnisse.
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