Marktkommentar vom 10.10.

Inhaltsübersicht

Rückblick auf den vergangenen Handelstag (Dienstag, 09.10.2012): Indizes, Devisen, Futures, …, Technische Analyse zu Gold (USD)


Rückblick auf Dienstag, 09.10.2012

Aktienindizes (Europa): Der DJ EURO STOXX 50® verbuchte am gestrigen Dienstag ein Minus von ~24 Punkten bzw. 0,96 Prozent auf 2.472,23. Der DAX® verlor ~57 Punkte (0,78 Prozent) auf 7.234,53. Auch der Handel im ATX® stand den zweiten Tag in Folge unter einem roten Vorzeichen. So ging jener Index auf Close-Basis mit einem Minus von ~15 Punkten bzw. 0,70 Prozent zu 2.133,30 aus dem Handel.

Aktienindizes (USA): Der Dow Jones Industrial Average® (= DJIA®) gab etwas mehr als 110 Punkte bzw. 0,81 Prozent auf 13.473,53 nach. Der marktbreite S&P 500® verlor ~14 Punkte bzw. 0,99 Prozent auf 1.441,48. Deutlich höher fiel der Verlust im NASDAQ 100® aus. So gab jener Index 45 Punkte bzw. 1,61 Prozent auf 2.741,92 nach.

Devisen: EUR/USD setzte intraday zurück auf ~1,2858. Das Pair USD/JPY verbrachte den Tag in einer Spanne zwischen ~78,15 und ~78,43. EUR/JPY notierte den zweiten Tag in Folge schwächer und fiel im Tagesverlauf zurück auf ~100,59.

Edelmetalle: Gold (USD) korrigierte auf ~1.760 USD, Silber (USD) fiel auf ~33,52 USD zurück. Platin (USD) notierte abends bei ~1.679,60 USD, Palladium (USD) bei 644,80 USD. Gold (EUR) erholte sich von seinem Montagstief, das bei ~1.358 EUR gelegen hatte und legte auf ~1.374 EUR zu. Silber (EUR) befand sich deutlich oberhalb der Marke von 26 EUR und wurde in der Spitze bei 26,40 EUR gesichtet.

Futures (Eurex®): Der bis 22:00 Uhr MEZ gehandelte FDAX® büßte 91 Punkte bzw. 1,24 Prozent ein und stellte sich auf 7.221. Der Euro-Bund-Future (adjustierter Endloskontrakt) legte leicht auf 141,45 zu.

Öl // Minen: Öl der Sorte "West Texas Intermediate (=WTI“) verteuerte sich auf ~92,91 USD. Der Handel im NYSE Arca Gold BUGS Index® (= HUI) war von Abgaben geprägt. So fiel der Index zurück auf ~499,64 Punkte und verbuchte somit auf Tagesschlusskursbasis ein Minus von ~11 Punkten bzw. 2,17 Prozent.


Technische Analyse zu Gold (USD)

Rückblick // Aktuelle Ausgangslage

Gold (in USD je Feinunze = 31,1035 Gramm; GTM Spot) konnte seit der letzten Analyse vom 02.10.2012 den Bereich 1.783/1.784 USD sowie die unmittelbar darauffolgende Widerstandszone 1.787/1.792 USD nach oben hin überwinden und vergangenen Freitag bis auf ~1.796 USD ansteigen. Schließlich prallte das gelbe Edelmetall auf diesem Niveau nach unten hin ab. Gestern Dienstag (08.10.2012) nahm diese Korrektur Fahrt auf, sodass der Goldpreis auf ~1.760 USD zurücksetzte.

Zum Zeitpunkt dieser Niederschrift (Mittwoch, 10.10.2012; 08:26 Uhr MEZ) wird Gold zu ~1.761,10 USD gehandelt.

Die durchschnittliche Volatilität - ermittelt über die "Average True Range“ zur Periode 20 - beträgt im Gold aktuell auf Wochenbasis ~54, im Tagesbereich ~22 USD je Feinunze.


Ausblick (Stunden, Tage, …)

Unterhalb von ~1.779/~1.783 USD (= Hoch vom 09.10.2012 sowie Retracement im Stundenchart) ist Gold weiterhin korrekturanfällig.

Ein Verlassen der Zone ~1.758/1.760 USD (=Retracement im Stundenchart sowie gestriges Tagestief) nach unten könnte die kurzfristige Schwäche weiter fortsetzen. Mögliche Ziele wären dann ~1.754, ~1.750 bzw. ~1.746 USD (vgl. Stundenchart; Retracements sowie Kurszielprojektion). In diesem Bereich wäre dann eine Reaktion der Bullen zu denken.

Entfiele eine solche, und fällt Gold auch unter ~1.745/1.746 USD, dann würde Abwärtspotenzial bis zunächst ~1.736/1.738 USD (= Tief vom 26.09.2012 sowie Retracement) aktiviert.

Unterhalb von ~1.736 USD müsste man sich auf Abgaben bis zunächst ~1.731 USD (= Kurszielprojektion im Stundenchart) sowie perspektivisch evtl. bis ~1.716 USD (= Tief vom 13.09.2012) einstellen. Können die Bullen dort den Markt nicht stabilisieren bzw. nach oben drehen, dann dürfte es nach einem Bruch von ~1.716 USD zu weiteren Abgaben bis ~1.701/1.703 USD (= Retracements im Tageschart) kommen. Dort wäre dann wieder an ein mögliches Lebenszeichen der Goldbullen zu denken.

Hingegen ein etwaiger Sell-Off unter ~1.700 USD würde Folgeabgaben bis ~1.688/89 USD (= Tief vom 07.09.2012) nach sich ziehen. Stopp-Loss-Ausführungen in diesem Bereich könnten dann den Preis ferner gen ~1.642/1.645 USD befördern (= Retracements im Tageschart). Dort wären dann 61,8 Prozent des jüngsten Aufwärtstrends von ~1.547 auf ~1.795 USD korrigiert (vgl. Tageschart!), und die kurz- und mittelfristige Lage müsste allerspätestens dort (~1.642/1.645 USD) wieder neu unter die Lupe genommen werden.

Nun zur Oberseite: Eine erste unmittelbare Hürde liegt nun für die Bullen bei ~1.773/1.774 USD (vgl. Stundenchart!). Ein Abprallen an dieser Stelle wiederum nach unten wäre denkbar. Sollte es dennoch gelingen, ~1.773/1.774 USD nach oben hin zu überwinden, könnte es zu einem Folgeanstieg in Richtung oben erwähnter Widerstandszone 1.779/~1.783 USD kommen. Insbesondere dort wäre an eine Gegenwehr der Bären zu denken. Entfiele eine solche bzw. vollbringen die Bullen einen Kraftakt, dann würde sich oberhalb von 1.779/~1.783 USD die kurzfristige Stimmung unter prozyklischen Gesichtspunkten aufhellen. Ein Folgeanstieg gen ~1.788, ~1.792 USD (vgl. Stundenchart!) wäre denkbar. Oberhalb davon würde schließlich das Hoch vom letzten Freitag bei ~1.795/1.796 USD warten, erobert zu werden.