Manipulation der Edelmetallmärkte: Die entscheidenden Hintergründe

Wenn die Ölproduktion in Zukunft weiter sinkt, wird das die Assets, deren Besitz Mark Armstrong zufolge besser ist als der Besitz von Gold und Silber, stark unter Druck setzen.

Der wahre Grund für die Manipulation der Edelmetallmärkte ist, dass das Vermögen weltweit in Finanzanlagen statt in physische Wertanlagen wie Gold oder Silber geleitet wird. Natürlich waren Finanzanlagen eine Zeit lang ein sinnvolles Investment, als die globale Ölproduktion weiter zunahm - doch mittlerweile wurde das globale Ölfördermaximum erreicht!


Im Bezug auf Immobilien stimme ich Armstrong zu - wenn auch aus anderen Gründen.

Das ist Armstrongs Chart zum Marktzyklus der Immobilien:



Der Chart zeigt das Erreichen des Tops im Jahr 2007. Anschließend fällt der Markt bis 2012 und steigt dann bis 2015 wieder an. Danach crasht er bis zum Jahr 2033. Ich sehe ein ähnliches Muster, doch nicht nur aufgrund eines zyklischen Charts, sondern weil wie inländische Ölproduktion der USA bis dahin wahrscheinlich um mindestens 80% sinken wird. Wenn die Vereinigten Staaten im Jahr 2033 noch mehr als 2-3 Mio. Barrel Rohöl am Tag produzieren, wäre ich überrascht.

Der Grund für den bevorstehenden Einbruch des US-amerikanischen Immobilienmarktes ist nicht ein Chart, sondern der massive Rückgang der heimischen Öl-, Kohle und Erdgasförderung. Einige Leser mögen jetzt vielleicht denken, dass das vollkommener Quatsch ist, aber ich versichere Ihnen: Es ist wahr.

Es gibt noch immer viele Analysten, die der Ansicht sind, dass es in den USA zahlreiche unerschlossene Ölquellen oder abiotisches Öl gibt, das die Ölfelder wieder auffüllt. Wenn das so wäre, wäre der Erntefaktor der US-amerikanischen Ölproduktion wahrscheinlich nicht von 100:1 in den 1930er Jahren auf weniger als 10:1 heutzutage gefallen... und in der Bakken-Region sogar auf nur 5:1.

Leider klammern sich die Menschen, denen man diese einfachen, logischen Fakten vorlegt, noch immer an absurde Verschwörungstheorien. Sie denken die Eliten würden Öl in unerschlossenen Feldern in Alaska zurückhalten usw. Fällt ihnen denn gar nicht auf, dass es Tausende von privaten Geologen gibt, die in der Lage sind, die Ölfeld-Karten zu lesen und die unterirdische Geologie zu interpretieren?


Schlussfolgerung: Peak Oil wird Assets in Schulden verwandeln

Das Problem bei den meisten komplexen Analysen, die für große Investoren, Institutionen und Hedgefonds durchgeführt werden, ist, dass sie den zukünftigen Einfluss der sinkenden Energieerzeugung auf den Großteil der Assets ausklammern. Angesichts der Tatsache, dass Einnahmen und Gewinne auf vierteljährlicher Basis abgerechnet werden, ist das auch nicht weiter überraschend.

Wir rasen auf eine Zukunft zu, für die wir über keinerlei Erfahrung verfügen. Die Thematik geht weit über die Analyse zyklischer Charts hinaus. Wenn ich größere Städte besuche, frage ich mich immer, wie es dort in 5, 10, oder 20 Jahren aussehen wird. Wie können Chicago, Manhattan, Dallas oder Los Angeles funktionieren, wenn uns nur noch ein Bruchteil des Öls zur Verfügung steht, das wir derzeit verbrauchen?

Die Edelmetallpreise werden schon seit vielen Jahrzehnten manipuliert. Manche Marktbeobachter wie Armstrong glauben zwar, dass die langfristige Beeinflussung eines Marktes unmöglich ist, doch ich möchte auf das Beispiel der Sowjetunion hinweisen. Diese hatte 67 Jahre lang Bestand, obwohl sie die normalen Wirtschaftszyklen außer Kraft setzte.

Die Edelmetalle sind derzeit extrem unterbewertet, weil die Investoren hinters Licht geführt wurden - sie ließen sich davon überzeugen, dass es sinnvoll sei, digitales Vermögen und Papierassets zu besitzen. Das Kapital und die Investoren wurden in den letzten rund 40 Jahren in solchen Mengen an die Finanzmärkte gelockt, dass die Nachfrage nach physischem Silber und Gold enorm zurückging.

Unglücklicherweise gibt es niemanden, der die Anleger darüber informiert, dass die Finanzanlagen zukünftige Schuldscheine sind, deren Liquidierung vom Angebot an Energierohstoffen abhängt. Selbst hochintelligente Analysten und Investoren betrachten die Welt mit Scheuklappen und haben nicht das ganze Bild im Blick.

Letztlich werden der Rückgang der Energieerzeugung und der sinkende Erntefaktor den Wert der meisten Papier-Assets und physischen Assets in den Keller fallen lassen. Gold und Silber werden in Zukunft zu den sichersten Wertanlagen zählen. Ich habe keine Ahnung, wie hoch der Wert dieser beiden Edelmetalle steigen wird, aber er wird den Großteil der Aktien, Anleihen und Immobilien weit, weit hinter sich lassen.


© Steve St. Angelo
(SRSrocco)


Dieser Artikel wurde am 18. Mai 2015 auf www.srsroccoreport.com veröffentlicht und exklusiv für GoldSeiten übersetzt.